داستان اما به اینجا ختم نمی شود و سوال بعدیای که در ذهن شما تداعی می شود این است که در کدام صندوق سرمایهگذاری کنم؟
معمولا آنچه اولویت اول سرمایه گذاران قرار می گیرد این است که هر صندوق چقدر بازدهی می دهد و بعد از آن اقدام به سرمایهگذاری در آن می کنند؛ این در حالی است که این تنها معیار نیست و معیارهای دیگری را نیز باید در نظر گرفت. مهمترین معیارهای انتخاب صندوق سرمایه گذاری شامل موارد زیر است:
عملکرد یا بازدهی
عملکرد و بازدهی یک صندوق باید در سه دوره کوتاه مدت، میان مدت و بلندمدت مورد بررسی قرار گیرد و نباید صرفاً دوره کوتاه را ملاک برتری یا ضعف صندوق قرار داد.
سطح ریسک (بتای صندوق)
شخص سرمایه گذار باید متناسب با سطح ریسک پذیری اقدام به انتخاب صندوق سرمایه گذاری کند؛ از سوی دیگر باید در نظر داشت که مثلا در هر گروه صندوق سرمایه گذاری اعم از سهامی، مختلط و بادرآمد ثابت به رتبه بندی صندوق به لحاظ سطح ریسک در گروه خود توجه کرد.
نقدشوندگی
قابلیت تبدیل شدن سرمایه به وجه نقد در کمترین زمان ممکن نقدشوندگی را نشان می دهد و صندوق هایی که این ویژگی را دارند از مزیت برخوردارند.
طول عمر
طول عمر یک صندوق هر چه بیشتر باشد، اطلاعات و آمار بیشتری در اختیار شما جهت تجزیه و تحلیل قرار می دهد؛ بنابراین صندوق هایی که در طی دوره های طولانی همواره عملکرد مناسبی داشته باشند، قابل اتکاتر خواهند بود.
معیارهای لازم برای رتبه بندی به همین جا ختم نمی شود؛ اما سوال این است که شخصی که تخصص و دانش مالی و تجربه بازار سرمایه را ندارد، چگونه می تواند بیش از 250 صندوق سرمایه گذاری را در ماتریس معیارها بررسی کند و به نتیجه برسد؟ به طور طبیعی کار سختی خواهد بود؛ اما در همه جای دنیا موسسات رتبهبندی به کمک سرمایهگذارها می آید تا بهترین گزینه سرمایهگذاری را به آنها معرفی کند.
هم اکنون در حوزه مالی و بخش صندوقهای سرمایهگذاری، مرکز پردازش اطلاعات مالی ایران (فیپیران) و پردازش اطلاعات مالی ایران (سیگنال) اقدام به رتبهبندی می کنند.
درجه بندی مرکز پردازش اطلاعات مالی ایران
مرکز پردازش اطلاعات مالی ایران (فیپیران) علاوه بر اعلام بازدهی صندوقهای سرمایهگذاری از ابتدای تاسیس، به صورت سالانه، شش ماهه، سه ماهه، یک ماهه و هفتگی اقدام به درجه بندی صندوقها و اعطای نشان ستاره می کند؛ بالاترین نشان 5 ستاره و پایین ترین 1 ستاره خواهد بود.
درجهبندی عملکرد صندوقهای سرمایهگذاری در فیپیران مبتنی بر یک مدل کاملاً کمّی است و طوری طراحی شده است که سرمایهگذاران را قادر سازد تا عملکرد گذشته هر صندوق را پس از تعدیل بر مبنای ریسک، در مقایسه با صندوقهای همتای خود ارزیابی کند.
درجهبندی عملکرد صندوق سرمایهگذاری بر اساس بازدهی تعدیل شده بر مبنای ریسک و مقایسۀ آن با گروههای همتا در دورههای مشابه انجام میشود. این درجهبندی یک بار با لحاظ ریسک تمرکز و نیز یکبار بدون لحاظ ریسک تمرکز تعیین و در ادوار سه ماهه به روز رسانی میشود.
مرکز پردازش اطلاعات ایران به طور مرتب برترین صندوقهای سرمایهگذاری را اعلام می کند. به طور مثال در جدیدترین آمارها برای یکساله منتهی به 23 شهریور ماه 1400 صندوقهای سرمایهگذاری «آسمان یکم» با مدیریت سبدگردان آسمان رتبه اول را کسب کرد.
گروه صندوقهای سرمایهگذاری مختلط نیز شاهد بیشترین بازدهی از سوی صندوقهای «آسمان خاورمیانه» با مدیریت سبدگردان آسمان بود.
در درجه بندی نشان ستاره نیز 8 صندوق توانستند نشان پنج ستاره را دریافت کنند که صندوق های آسمان یکم و آسمان آرمانی سهام سبدگردان آسمان توانستند در هر سه دوره یکساله، سه ساله و پنج ساله نشان پنج ستاره را دریافت کرد؛ علاوه بر این صندوق آسمان خاورمیانه این مجموعه مدیریت دارایی برای دو دوره سه ساله و پنج ساله نشان پنج ستاره و برای دوره یکساله نشان یک ستاره دریافت کرده است.
آمار مرکز پردازش اطلاعات مالی ایران گویای این است که صندوق های سرمایه گذاری سبدگردان آسمان گزینه های مطمئن و مطلوب برای سرمایه گذاری هستند و از فیلتر معیارهای مختلف رد شده است.
رتبه بندی مرکز پردازش اطلاعات مالی پارت (سیگنال)
همین مثال را می توانید در دیگر سیستمهای رتبه بندی کشور نیز مورد بررسی قرار دهید تا با اطمینان بیشتر اقدام به سرمایهگذاری کنید. فرض کنید که میخواهید مطمئنتر شوید و صندوقهای سبدگردان آسمان را از فیلتر بیشتری رد کنید. مرکز پردازش اطلاعات مالی پارت گزینه بعدی شما خواهد بود.
آخرین آمار رتبهبندی این مجموعه برای اول مرداد ماه 1400 بوده است و در گروه صندوقهای سهامی آسمان یکم رتبه دوم را تصاحب کرده است؛ از سوی دیگر صندوق آسمان خاورمیانه رتبه دوم صندوق های مختلط را به خود اختصاص داده است؛ اما رتبههای خدمات سبدگردان آسمان به همین جا ختم نمی شود و صندوق بادرآمد ثابت آسمان امید این مجموعه مدیریت دارایی رتبه سوم گروه صندوقهای درآمد ثابت را کسب کرده است.
رتبهبندی فوق بر اساس امتیازدهی به معیارهای ۱۵ گانه مربوط به فعالیت و عملکرد صندوقهای سرمایهگذاری براساس مدل انحصاری شرکت پردازش اطلاعات مالی پارت حاصل شده که به صورت دورهای بهروز میشود.
بنابراین شما می توانید به راحتی از طریق موسسات و مراکز رتبه بندی بهترین مجموعههای مدیریت دارایی و صندوقهای سرمایهگذاری را انتخاب کنید و الان می دانید که صندوق های سرمایهگذاری سبدگردان آسمان از زاویه دید هر دو مرکز رتبهبندی صندوقهای سرمایه گذاری کشور رتبه برتر را دارد.